총자산
-
부채 및 차입금 비율로 안전한 기업에 투자하는 전략(CAGR 수익률 8.11%)퀀트 기술 2023. 7. 26. 00:56
1. 부채 및 차입금 비율을 계량하는 지표 이번 포스팅에서는 부채 및 차입금이 낮은 기업에 투자했을 때 수익률을 계산해보자. 부채비율이란 부채를 자본으로 나눈 값이다. 즉 전체 자산에서 부채가 많은지, 자본이 더 많은지를 알 수 있다. 부채비율이 100%는 부채가 자본보다 더 많은 것이다. 하지만 부채가 높다고 안좋은 회사는 아니다. 레버리지는 이익을 위해 극대화 하기 위해 활용하는 것이기 때문이다. 보통 부채비율이 줄어들면서 회사의 총자산도 함께 줄어들면 회사가 어려워지고 있는 것이고, 부채비율이 줄어드는데 총 자산은 유지 또는 증가하고 있다면 돈을 잘 벌고 빚도 갚으면서 회사가 성장하고 있다는 뜻으로 해석할 수 있다. 2. 애플의 부채비율과 총자산의 상관관계 그렇다면 애플 종목을 이용하여 부채비율과 ..
-
GP/A 영업효율이 좋은 기업에 투자하는 전략(CAGR 수익률 22.48%)퀀트 기술 2023. 7. 25. 00:05
1. GP/A 이란 영업효율을 뜻하는 GP/A는 매출총이익 Gross Profit을 총 자산(Total Assets)으로 나눠서 계산한다. 매출 총이익은 매출액(Revenue)에서 매출원가(Cost of Revenue)를 뺀 값이다. 이익을 자산으로 나누는 것은 ROA와 유사하다. ROA는 아래 포스팅을 참고하면 된다. https://friendlydatas.tistory.com/19 ROA(Return of Asset, 자산대비수익률)를 이용한 투자전략(CAGR 수익률 10.14%) 기업의 어닝 시즌에 ROA라는 지표를 많이 들어봤을 것이다. ROA는 재무제표에서 자산 대비 이익을 말한다. 자산은 자본과 부채의 합인데, 부채는 긍정적인 부채와 부정적인 부채가 있다. 이 부분 friendlydatas.t..